leyu乐鱼官方网站财神到！明天AI概念发红包？A股港股春节休假这几天，全球市场过得热热闹闹。自DeepSeek横空出世吓得美股周一大跌以来，随着科技股财报陆续揭露，市场也在慢慢修复。在国产最强大模型的加持下，叠加春节临近，中概股迎来了全线爆发。

　　自DeepSeek横空出世吓得美股周一大跌以来，随着科技股财报陆续揭露，市场也在慢慢修复。在国产最强大模型的加持下，叠加春节临近，中概股迎来了全线日，纳斯达克中国金龙指数大涨4.33%，创下该中概股指数自去年12月9日以来的最大单日涨幅。其中，阿里巴巴大涨超6%，其在大年初一公布的Qwen2.5-Max模型，在多项基准测试中得分超越OpenAI、Meta、DeepSeek的旗舰模型。

　　据华为云官方公众号2月1日消息，国产大模型云服务平台SiliconCloud(硅基流动)和华为云团队联合首发并上线基于华为云昇腾云服务的DeepSeekR1/V3推理服务，Web端/手机端均可用，价格非常便宜，春节期间还打折。

　　这波涨势表明，国产先进大模型高性价比的特征不仅冲击了美国AI大模型的垄断地位，而且对中国资产的信心和情绪具有明显的提振作用。

　　据英伟达官网最新消息，为了帮助开发人员安全地试验这些功能并构建自己的专用代理，6710亿参数的DeepSeek-R1模型现已作为NVIDIA NIM微服务预览版在提供。本周四，微软表示也已在Azure AI Foundry和 GitHub上的模型目录中提供DeepSeek R1，云巨头亚马逊马上跟进。

　　作为开源AI生态的推动者，Meta是美股7巨头里为数不多的受益标的，公司去年四季度业绩再度暴涨，收入同比增长21%，净利润大幅增长49%，均大超分析师预期。

　　他在内部动员会上表示，DeepSeek在基础设施优化方面取得了“新颖的进展”，并指出这些创新已经公开发表，Meta可以学习并实施相关方法，从而受益。公司的目标是，到2025年底，实现一个达成10亿用户的高度智能和个性化的数字助理。

　　其他巨头股价还是不约而同的遭到业绩影响，财报显示，微软智能云部门营收增速低于市场预期，上周微软跌超6%。

　　而微软的小老弟Open AI这几天面临着不小压力，自己的领先优势被一步步瓦解，况且竞争对手能够提供更低成本的推理服务，现在自己代表的闭源生态被用户嗤之以鼻。

　　于是在年初二，Open AI终于站了出来，正式上线-mini，并首次向免费用户开放推理模型，明摆着就是被DeepSeek逼急了。但尽管性能上进行了优化，价格相较DeepSeek依然贵出天际。

　　最令人感到意外的，是Open AI的闭源生态策略似乎正在动摇。CEO奥特曼在随后的Reddit“有问必答”活动中罕见公开反思，“在开源权重AI模型这个问题上，(个人认为)我们站在了历史错误的一边”，并表示将重新思考OpenAI的开源策略。

　　当我们能以更低的推理成本使用性能更好的模型时，可以预见的是，如同前几年GPT问世，AI能力每一次的迭代将带来范围更大的产业升级机会。

　　在美场，由于DeepSeek颠覆性的成本优势，使得此前以“高投入、高算力”为核心的研发路径受到重新动摇，导致英伟达、博通、甲骨文、美光科技等美股AI上游硬件巨头一度出现罕见大跌。

　　可以预见，随着更多下游企业和开发者能以超低的成本使用先进的AI技术，中国的AI产业链从上游的硬件和中游的算法、数据资源，到下游应用和商业化场景，都将迎来磅礴的发展红利。

　　比如算力基建方向，实际上，资金对于英伟达、博通、台积电等上游硬件巨头出现越跌越买的情况，就是基于对未来算力基建需求的坚定看好。

　　据数据提供商Vandatrack的统计，本周前两天，散户投资者对英伟达股票的净买入额达到了惊人的9亿美元。其中，周一的净买入额高达5.62亿美元，创下历史新高，周二则为3.6亿美元。他们把英伟达股价下跌视为“杰文斯悖论带来的买入机会”。也就是说，提高资源使用效率，反而可能增加其总消耗量。

　　Grok创始人曾总结过，过去60年，每10年计算成本降低约1000倍，但人们的购买量增加了10万倍，总支出反而增长了100倍。未来仍然是AI算力需求规模增长带来的利润远大于算力单位成本骤降(降价但增量更多)。

　　国内算力芯片等产业链基础设施的市场逻辑也同样如此乐鱼官网入口网页版，甚至国产替代的逻辑能得到更有力的验证。因为以DeepSeek为代表的中国大模型的崛起意味着我们不必完全依赖美国先进高端的AI芯片(不用再卷英伟达的高端芯片)也能造出可以媲美美国科技巨头的大模型。

　　这方向，利好为国内科技巨头提供国产AI芯片制造商、网络通信设施、AI服务器集群、机柜资源、液冷系统以及相关的软件和服务等上游企业。

　　还有数据要素方向(AI语料、传媒、数据安全、数据存储系统等板块)，因为算力优化需要大量优质数据，带动数据标注、数据清洗、数据安全等数据服务产业的兴起，同时AI 与云计算、物联网、5G 等技术的融合，为数据要素的发展提供了更广阔的空间和技术支持，促进数据要素与其他产业的深度融合，这里面一直都会有足够故事可以讲。

　　马斯克说过：“数据就是新的黄金!因为为AI注入生命的是数据和元数据，它们向模型描述数据--就像我们的氧气一样。未来的财富取决于我们的数据。”

　　最明确的投资机会在AI应用端，包括软件和硬件。去年以来，AI智能硬件如人形机器人、智能穿戴设备(AI 眼镜、智能手表、智能耳机等)已经得到市场的充分追捧。

　　但还有很多概念方向还尚待市场的发掘。比如还没有得到关注的AIPC/AI手机，随着AI模型的优化，像PC和手机这些端侧设备AI计算能力将得到提升，接下来就有可能迎来加速更新换代红利。

　　比如AI广告服务商。参考美股AI广告巨头Applovin，由于通过AI赋能广告业务的智能投放(精准受众定位/投放策略优化/预测性投放)和客户服务与管理，确实做到了帮助广告主以更低的成本实现更好投入回报比的广告效果。得益于此，该公司在过去两年股价增长了数十倍，市值一度超过1500亿美元，成为最核心的AI红利受益者之一。

　　总的来说，在DeepSeek的巨大热度之下，下周国产AI产业链大爆发已经是一个高度确定的事情。

　　但也要注意到，从AI大模型的成功，到下游应用市场的真正打开并形成足够的市场规模，还需不少的时间。

　　不少机构也倾向认为AI端侧的真正形成规模化市场，对企业带来明显业绩贡献，至少要在2026年之后。所以目前这些概念可能会被市场热烈追捧炒作，但也注意到股价过度炒作的风险。

　　同时，近期由于特朗普不断挥舞关税大棒也确实较大程度引发市场的动荡和不安，美股在周五尾盘出现由涨转跌，类似的情况已经发生了不止一次，后续也会继续出现，A股港场到时候肯定也会多少受到影响，所以即使AI产业链的确定性很高，也要注意外部风险。(全文完)

　　刚刚官宣与春晚再度合作的小红书或许没有想到，还没能等到春晚露脸，却靠着发“抖难财”登上了央视新闻。

　　据AXIOS，福克斯新闻主持人肖恩·汉尼提将于当地时间周三在椭圆形办公室采访特朗普总统。这是特朗普上任后首次接受采访。这次采访将预先录制，并将在美东时间周三晚上9点(北京时间周四早上10点)开始的《汉尼提》节目中播出。福克斯新闻证实，特朗普预计将讨论他的第二个总统任期、最近的行政命令以及上任前100天的预期。

　　上周(1月13日-1月17日)，全A指数上涨3.61%。北证50涨幅显著，达9.63%。中证1000、创业板指、深证成指相对跑赢全A指数。

　　柏林墙倒了真好啊，洋妞(洋哥)吃的线日，上海市刚刚发布支持接入国际互联网新政策，还没开始实行……没想到这堵墙，从外围先被攻破了。

　　作为曾经不少人眼中深圳的代表，华侨城集合了不少人的深圳记忆。而从深圳发家的华侨城A，也成为了文旅+地产领域最为亮眼的巨头。

　　隔夜美股全复盘(1.30) 特斯拉盘后先跌后涨，Q4收入逊于预期，预计车辆交付今年重拾增长；Meta盘后涨近3%，Q4收入超预期，2025年资本开支超预期、Q1收入指引逊于预期